Calculadora Kelly
El criterio de Kelly convierte un edge en un tamaño de posición que maximiza el crecimiento a largo plazo. Introduce tus precios y tu probabilidad real o tu edge.
Sigue esto automáticamente en tus posiciones reales
Aquí calculas un número, una vez. Yoseri aplica las mismas matemáticas a cada posición que tomas — sizing, CLV y ROI calculados por ti, en vivo en tu panel. Gratis para empezar, sin tarjeta.
El método.
Qué hace
Kelly dimensiona cada posición como una fracción de tu cartera proporcional a tu edge. Más edge ⇒ posición mayor; sin edge ⇒ sin posición. Maximiza el crecimiento geométrico (por capitalización), no la expectativa de una sola posición.
Por qué Kelly fraccional
El Kelly completo es matemáticamente óptimo pero brutalmente volátil — un pequeño error de probabilidad puede arruinarte. La mayoría de los profesionales aplican medio o un cuarto de Kelly para reducir la varianza manteniendo la mayor parte del crecimiento.
El límite del 10 %
Esta calculadora limita cualquier posición individual al 10 % de la cartera, siguiendo el motor de Yoseri. Es una salvaguarda contra la sobreconfianza en tu estimación de probabilidad.
- f*— fracción de tu cartera a asignar
- b— rendimiento decimal neto (tus precios − 1)
- p— tu probabilidad de acierto estimada
- q— 1 − p (tu probabilidad de pérdida)
El Kelly completo es óptimo pero violento — la mayoría de los profesionales usan ½ o ¼ de f* para reducir la varianza manteniendo la mayor parte del crecimiento.
Precios de 2.50, y estimas un 45% de probabilidad de ganar.
- 1.b = 2.50 − 1 = 1.50
- 2.p = 0.45, q = 0.55
- 3.f* = (1.50 × 0.45 − 0.55) / 1.50
- 4.f* = 0.125 / 1.50 = 0.083
- Tu p es una estimación, no la verdad — sobreestímalo y Kelly sobreapuesta rápido.
- El Kelly completo se mueve con fuerza; drawdowns del 30–50% son normales incluso con un edge real.
- Kelly supone posiciones independientes — las correlacionadas acumulan un riesgo que f* no ve.
Solo con fines educativos — no es asesoramiento de inversión. Las calculadoras y simulaciones son ilustrativas; los resultados pasados y los resultados simulados no garantizan rendimientos futuros. Invierte con responsabilidad.
Calculadora de EV
Monte Carlo Cartera
Calculadora CLV